Экономический блог

В соответствии с недавно обнародованными Росстатом данными по доходам российских граждан прослеживается тенденция минимального сближения доходов бедных и богатых. В 2011 году 10% самых богатых россиян получили доходов в 16,3 раза больше, чем такое же количество самых бедных. При этом в 2010 году этот показатель был на уровне 16,5%. Эксперты уже заявили о некотором лукавстве чисел; все-таки бедность в России растет, и эти данные не отражают истинного положения вещей.

Из данных Росстата следует, что тенденция к сближению доходов бедных и богатых продолжается уже третий год подряд. Методика анализа такова, что сравнению подлежат доходы 10% самых состоятельных граждан и 10% наименее обеспеченной части населения. В 2009 году разница между ними составляла 16,7 раз, в 2010 году – 16,5 раза и в 2011 году уже 16,3 раза. Следует отметить, что это снижение стало наблюдаться после кризиса; до 2008 года разрыв рос стремительными темпами (с 14,5 раза в 2003 году до 16,8 раза в 2008 году).

Впрочем, если копнуть глубже, то никакой положительной динамики и нет вовсе. Да если бы она и была, то «равенство» было бы достигнуто такими темпами не менее чем через 85 лет непрерывного сближения. Так что, вероятнее всего эти 0,2 раза – простая статистическая погрешность.

Правда, при ближайшем рассмотрении видно, что снижающаяся дифференциация даже может найти некоторые объяснения. В последнее время в связи с известными политическими событиями проводится ряд мероприятий по увеличению социальных выплат вроде пенсий или других социальных пособий. За счет этого определенная группа низкообеспеченных россиян получила несколько большие доходы.

Одновременно оказывается, что происходит снижение доли доходов наиболее состоятельных граждан. Росстат обычно разбивает все население по доходам на пять групп – по 20% каждая. Так вот, группа самых богатых в общем объеме получила в прошедшем году 47,5% всех доходов, допустив при этом «сокращение» на 0,2% по сравнению с годом 2010-м.

При этом бедность, несмотря на игру чисел и видимость благополучных тенденций растет. И темпы здесь более впечатляющие. Достаточно сказать, что в 2010 году на доходы ниже размеров прожиточного минимума (фактически – за чертой бедности), существовало 12,6% населения, то 2011 год дал увеличение числа бедных сразу до 13%.

Кроме того, как отмечают аналитики, и сам разрыв на самом деле намного больше. По той причине, что доходы бедных весьма легко контролируются и поддаются статистике без проблем – в основном они получены из бюджетных источников. А вот с деньгами богатеев все гораздо сложнее. В этом кругу настолько широко развиты различные схемы ухода от налогов, что проконтролировать доходы в полной мере не представляется возможным. Последние данные по оттоку капитала из страны тому свидетельство.

Конечно, такая высокая дифференциация не выгодна и государству – это лишь усиливает социальную напряженность в обществе, о чем не раз высказывались первые люди страны. И даже предполагается предпринять некоторые меры вроде введения налога на роскошь или учреждения финансовой полиции. Однако из исторической практики известно, что фискальные меры никогда и ни в одном государстве не решали проблемы бедности. Здесь нужен иной подход.

Продолжительные согласования между Россией и Кипром по вопросам двойного налогообложения наконец-то завершились. Госдума ратифицировала соответствующее соглашение в новой редакции. Причем в довольно приемлемом варианте – с одной стороны соглашение по главным пунктам начнет действовать только с 2017 года, с другой стороны – Кипр исключается из списка оффшорных зон. Понятно, что такие пункты устроили и отечественные предпринимательские структуры, и островной бизнес.

Мы уже отмечали, что протокол о намерениях был подписан главами государств еще в октябре 2010 года. И с тех пор началась трудная пора различных согласований. Примечательно, что кипрские законодатели опередили Госдуму немногим меньше, чем на шесть месяцев, ратифицировав документ в августе 2011 года. Официально причиной столь значительной задержки называлась специфика международных согласований. Неофициально же – элементарное недоверие. Российская сторона хотела гарантий получения налоговой информации, киприоты же требовали встречных гарантий на предмет исключения их страны из списка оффшоров. Но, судя по всему, здесь сыграли роль оба фактора.

Представлял законопроект на заседании Госдумы Сергей Шаталов, являющийся заместителем главы Минфина. В своем выступлении он отметил, что предыдущее соглашение (в редакции 1998 года) во многом утратило актуальность и не соответствует требованиям времени. В нынешнем протоколе значительно ужесточены нормы обмена информации, введены некоторые фискальные формы сотрудничества, при которых появляется возможность взыскивать долги по налогам за счет имущества, находящегося в другой стране. Кроме того исключена возможность получения кипрских льгот резидентами из «классических» оффшоров. Такие схемы ранее были очень популярны, и российские компании открывали бизнес на острове уже от лица фирмы с Багам, например.

Серьезно трансформировалось сотрудничество и в такой важной сфере, как учет для налогов сделок по купле продаже ценных бумаг или долей тех компаний, которые имеют недвижимость на территории РФ. Ранее, по словам Шаталова, продавалась сама компания, и за счет смены учредителя менялось и право собственности на недвижимость. Налоги в такой ситуации при прежнем соглашении не платились. Теперь эта лазейку законодатели убрали.

В силу соглашение вступит не ранее 1 января 2013 года, после подписания его, конечно, президентом РФ. Но вот самая «трудная» статья о недвижимости начнет действовать только с 1 января 2017 года. Столь продолжительное время понадобится российским властям для согласования аналогичного положения с другими оффшорами, находящимися с Кипром в одном сегменте, – Швейцарией, Нидерландами, Люксембургом.

В настоящее время сведения о финансовых оборотах с островом весьма разнятся. На заседании Госдумы Сергей Шаталов привел несколько интересных сведений, позволяющих судить об объемах инвестиций. Так, замминистра заявил, что сейчас Кипр является ведущим вкладчиком средств в России. Накопленные инвестиции этой островной территории в отечественную экономику составляют 70 млрд долл., причем прямых – примерно 47 млрд долл. Но и российские бизнесмены стараются сильно не отстать; покинуло РФ с киприотскими адресатами 24 млрд долл., где 15 млрд долл. составили прямые инвестиции. Правда, оценку влияния таких движений высокопоставленный чиновник дать затруднился.

Статистика, приведенная экспертами «РИА-Аналитик», свидетельствует о глубоких заблуждениях, царящих в отечественном обществе в отношении ситуации с ценами на автомобильное топливо. Оказывается, в 2011 году Россия заняла предпоследнее место в списке государств с самым дорогим бензином. Сравнивалась ситуация с автомобильным топливом, сложившаяся в странах Европы, а также СНГ.

Анализ проводился по 32 государствам, причем изучались цены на 95-й бензин (только в России брался еще и 98-й), установленные в розничной продаже в декабре 2011 года. Местная валюта для придания сравнимости переводилась по курсу ЦБ РФ в российские рубли.

Во главе списка прочно закрепилась Норвегия. Здесь цена литра бензина в конце ушедшего года в пересчете на рубли составила просто огромную по нашим понятиям сумму – 74 рубля. Вторую строчку заняла Италия со своими 69,7 рублями за литр, резко рванув вверх с пятой позиции, где находилась до этого в сентябре 2011 года. Для этого аналитики нашли вполне логическое объяснение – повышение цены стало следствием повышения налогового бремени на топливо – очередной меры по выводу итальянской экономики из долгового кризиса.

Логически выглядит такая же аргументация роста стоимости бензина и для Греции, расположившейся на третьем месте. Здесь литр 95-го бензина стоил в декабре 2011 года 68,9 рублей. Четвертую строчку в списке с 67,6 рублями за литр занимают Нидерланды, а пятую – Дания с 66,2 рублями.

Надо признать, что последнее, самое почетное, место в этом рейтинге занимает Республика Беларусь, где бензин этой марки продавался в декабре по цене 23,4 рубля. Россия тоже на протяжении некоторого времени стабильно находится внизу таблицы. На этот раз она заняла предпоследнее место. У нас в стране цена пока держится на уровне 28,4 рублей. Чуть выше, на третьем месте снизу, находится Республика Казахстан, поднявшаяся с последнего места из-за произошедшего некоторого подорожания бензина до 30,4 рублей за литр.

Рассуждая о тенденциях аналитики агентства, делают некоторые выводы. Самый значительный рост цен на бензин, сразу на 88,3%, произошел в Белоруссии, следом идет Казахстан, где удорожание достигло 38,3%, а затем и Украина – 27,2%. В число пяти стран с наиболее значительным подорожанием бензина вошли также Италия и Ирландия. Причины для такой ситуации несколько. Здесь и отсутствие собственной нефти или бензина, и инфляционная составляющая, и, наконец, уже упомянутое увеличение налогового бремени.

Тем не менее, несмотря на европейский экономический кризис, некоторые страны не допустили сколь-нибудь значительного повышения цен. В какой-то мере удалось сдержать темпы роста цен Финляндии (3,6%) и Нидерландам (6,8%). Например, в Германии 95-й бензин подорожал лишь на 2,5%, а в Польше и того меньше – на 1,4%. Отличилась в хорошем смысле Венгрия – она даже снизила стоимость бензина, правда, всего на 0,3%.

Специальный налог на оборону республики.
Ставка налога на оборону республики была увеличена с этого года с 17% до 20% на доход от дивидендов, полученных резидентными Кипрскими компаниями за 2012 и 2013 год. Данная увеличенная ставка будет применяться по отношению к дивидендам, полученным в период с 1 января 2012 года до 31 декабря 2013 года.

Дивиденды полученные резидентной Кипрской компанией от другой резидентной компании как и прежде освобождены от данного налога.

Дивиденды, полученные Кипрской компанией от компании, не являющейся резидентом Кипра, в которой Кипрская компания является участником, вне зависимости от доли этого участия, также освобождаются от налога на оборону, при условии, что хотя бы одно из приведенных ниже условий соблюдено:

• Деятельность, компании-плательщика дивидендов, связанная с получением дохода от инвестиций не превышает 50% от деятельности компании.
• Ставка налога на доходы страны инкорпорации компании-плательщика дивидендов не ниже чем на Кипре. В данном случае имеется в виду, что ставка налога на доходы не должна быть ниже 5%.

Дивиденды, выплачиваемые Кипрской компанией нерезиденту Кипра налогом на оборону не облагаются.

НДС (VAT)

C 1 марта 2012 года стандартная ставка НДС повысится с 15% до 17%. Сниженные ставки по НДС останутся неизменными, 5% и 8% соответственно.

Все плательщики НДС, которые предоставляют налогооблагаемые товары или услуги не облагаемым налогами лицам должны выпускать подтверждения доставки. Несоблюдение данной нормы влечет за собой штраф в размере 10% от суммы сделки., а также штраф в размере 1700 евро.

Москва заняла 42-е место в списке наиболее дорогих городов мира. Первые десять почетных мест заняли австралийские, швейцарские и японские города. Такой перечень стал плодом исследования аналитического подразделения журнала The Economist – Economist Intelligence Unit (EIU), специализирующегося на таких обзорах и выявлении наиболее значимых мировых экономических тенденций.

Как свидетельствует из пресс-релиза EIU, первые четыре места прочно оккупировали японские и швейцарские города. Во главе списка расположился самый дорогой для проживания город мира – Цюрих. Следом идет Токио, опять швейцарский город – Женева, и вновь японский – Осака. И лишь на пятом месте – Осло. Далее присутствует тенденция не такая явная; в число десяти вошли Париж, австралийские города – Сидней и Мельбурн, затем Сингапур, и замыкает группу Франкфурт.
Аналитики, проводившие исследование, отмечают, что возросшая стоимость проживания в австралийских и швейцарских городах стала относительно новым фактором, на который стоит обратить внимание. К тому они приводят вполне логическое объяснение. Автралийский доллар, например, только за последнее десятилетие подорожал относительно американского доллара не менее чем вдвое.

Москву исследователи поставили на 42 место, несколько выше Нью-Йорка, опустившегося с 2001 года с седьмого места на 47-е.

Самым же дешевым в смысле проживания назван пакистанский Карачи, расположившийся на 130 месте в приведенном перечне. На одну строчку выше находится Мумбаи. Агентство не приводит полный список городов, поэтому о тенденциях можно судить лишь по его анализу. Правда, известны критерии, по которым проводится ранжирование городов.

Сравнение осуществляется стоимости 160-ти категорий различных товаров и услуг. Здесь присутствует одежда, еда, транспорт, стоимость коммунальных услуг и квартплаты, обучения и лечения – все, что поможет оценить стоимость проживания. Исследованию при этом подвергаются все наиболее крупные города – в первую очередь столицы государств.
Надо сказать, что такие данные публикует не одно издание. Но тенденции везде примерно одинаковы. Например, в рейтинге, составляемом консалтинговой группой ECA International, Москва стоит на 16-м месте из 400 возможных. Но японские и швейцарские города и здесь вне конкуренции, занимая верхние строки списка. В десятку вошли даже Базель, Берн и Йокогама. Аналитики этой консалтинговой группы посчитали их более достойными такой чести, нежели французские или немецкие города.

Несмотря на несомненный вред здоровью.
Вкладывать средства оказалось наиболее выгодно в табачную отрасль. За прошедшее десятилетие табачные компании удостоились самых высоких темпов роста акций; они меньше всего пострадали от всех экономических передряг вроде повышения акцизов или даже глобального кризиса. По мнению аналитиков, такая тенденция сохранится и в будущем.

Если обратиться к цифрам, то видно, насколько опережает табачная отрасль все остальные по экономическим показателям. Международные аналитики используют для оценки положения на рынке специальные индексы. Так вот по сведениям агентства Bloomberg рост этого индекса MSCI World Tobacco составил 13%, что оказалось почти в пять раз больше, чем в большинстве других отраслей.

Только за двенадцать месяцев, с февраля 2011 года по настоящее время, акции корпорации British American Tobacco подорожали на 36%. А если взять и ее соратниц – Philip Morris и Japan Tobacco, то общий рост цен на акции этой троицы составил 30%. И никакой европейский кризис не смог нарушить положительную динамику.

Причем эти гиганты бьют все рекорды и по дивидендной доходности акций. Так, если по другим отраслям этот показатель составил всего 1,5%, то табачные концерны с капитализацией, превышающей 1 млрд долл. добились доходности в 5,1%. Japan Tobacco, о достигнутом рекорде заявила даже публично.

Аналитики считают, что такая тенденция сохранится и в дальнейшем – по причине постоянного роста цен на табачную продукцию. А эти цены, в свою очередь, растут из-за постоянного повышения налоговой нагрузки на отрасль. Примечательно, что акции и налоги поднимаются не только в России, как это принято думать. Франция, например уже четыре года подряд понемногу, но поднимает цены на табак. Только за прошлый год – на 6%. Да и год нынешний не станет исключением: планируется повышение их на 7,6%. Интересно, что организация, занимающаяся тенденциями в области табакокурения, делает однозначный вывод – эти меры не заставят французов бросить курить.

Действительно, объективные данные говорят о том, что в мире, напротив, наблюдается рост продаж табачных изделий. За десять лет примерно на 2%. В настоящее время в каждой стране возводится множество преград этой пагубной привычке. Но создается впечатление, что государствам более выгодно существование таких корпораций, нежели некурящее население. Ведь все меры или половинчаты, или вообще безрезультатны.

И действительно, табачные гиганты дают огромные налоги в казну любого государства, да еще и приносят немалую выгоду акционерам. Поэтому вряд ли стоит ждать в ближайшее время существенных изменений в динамике развития этой отрасли. Пока единственным негативным фактором для нее является растущая доля нелегальной продукции. Но пока здесь реальной угрозы для табачных концернов нет.

Половина всех активов российской банковской системы сосредоточена в пяти крупнейших банках. И из этого числа меньше всего государственной доли имеет Газпромбанк.
Подобный вывод делается в приведенном Банком России обзоре по состоянию на 1 января нынешнего года. Здесь как раз и сообщается, что первые пять банков имеют долю по величине активов 50%, что в денежном выражении составляет сумму, превышающую 20,8 трлн руб. Пятерка лидеров:

• Сбербанк
• Внешторгбанк
• Газпромбанк
• Россельхозбанк
• Банк Москвы

По мнению же аналитиков, если собрать все банки с государственным капиталом, то их рыночная доля возрастет сразу до 60 %.

Получается так, что в пятерку лидеров входят контролируемые государством банки, за исключением, пожалуй, Газпромбанка, который принадлежит на 41,73% напрямую Газпрому. Несомненно, сложившаяся ситуация стала результатом государственной поддержки банков, названных системообразующими. Именно им был обеспечен с 2008 году гарантированный рост доли в активах банковской системы России с тех 42,3% до нынешнего уровня.

Надо признать, такой подход оказался оправданным с точки зрения государственной экономической политики. Неопределенность рынка в кризисный период, ухудшение доступа к западным финансовым рынкам потребовало перераспределения активов, в значительной степени, в пользу госбанков. У них на то время оказалось больше ресурсов и возможностей для финансирования крупного российского бизнеса.

Да и в современных условиях таким банковским учреждениям гораздо проще привлекать ресурсы и за счет этого наращивать активы.Сергей Монин, возглавляющий правление Райффайзенбанка, подтверждает этот тезис, отмечая, что госструктуры имеют доступ к нерыночным источникам вроде денег налогоплательщиков. Это, в обстановке слабости акционерного и долгового капитала, позволяет им более свободно проводить рефинансирование и рекапитализацию. На этом фоне частные банки вынуждены приостанавливать увеличение портфелей.

Прогнозируя развития ситуации в дальнейшем, аналитики не видят причин для кардинального изменения сложившегося баланса. По их мнению, нет предпосылок. Единственно, за счет чего может несколько снизиться доля госбанков – это наращивание ресурсов частными банками. Правда для этого нужен достаточно продолжительный период стабильности мировой и российской финансовой системы. Однако и тогда много не отыграть, – ведь только один Сбербанк владеет четвертью отечественных банковских активов (10,4 трлн руб.).

Сразу после начала нового года – 9 января, в США было объявлено о начале новой программы, направленной на легализацию гражданами этой страны зарубежных активов. Правда, в отличие от предыдущих мероприятий, настоящая акция носит бессрочный характер.

На возобновление добычи информации в этой тонкой сфере Службу внутренних доходов подтолкнули успехи предыдущих налоговых амнистий. Стоит напомнить, что основной ее смысл заключается в следующем. Те налогоплательщики, которые предоставят данные о своих зарубежных активах и счетах в банках, освобождаются от уголовного наказания. Конечно, им придется заплатить штраф за денежные средства, таящиеся с 2004 года, но его размер не очень велик – всего 27,5% от суммы (максимальной). Понятие «всего» здесь очень уместно, ведь в случае получения информации от сторонних источников размер штрафа достигает 150% сокрытых денег.
 
Есть и еще одно послабление. Но оно касается небольших вкладов – до 75 тыс. долларов. Для американских налогоплательщиков на такие незадекларированные активы штраф составит лишь 12,5%.

Оценивая результаты прошлых акций, Даг Шульман, возглавляющий Службу внутренних доходов, отметил, что они показали очень высокую эффективность. По его словам, сознательность проявили почти 33 тысячи налогоплательщиков, явившись в налоговую службу для дачи показаний. А общие налоговые поступления благодаря двум предыдущим программам пополнились на весьма значительную сумму – почти 4,4 млрд долларов. Правда, ведомство не говорит, благодаря какому ресурсу – добровольному или принудительному, достигнуты такие впечатляющие результаты.

Несколькими днями позже уже президент США выступил на налоговую тематику. Правда идея его была несколько иной по духу. Барак Обама не затрагивал фискальную составляющую и сосредоточился на необходимости повысить инвестиционную привлекательность страны.

Конечно, довольно неожиданно слышать такие намерения из уст руководителя ведущей экономики мира. Но дело оказалось в другом, и президент призывает не привлекать средства извне, а стимулировать собственный бизнес с тем, чтобы прекратить практику переноса производственных мощностей за рубеж. А для этого сейчас сложилась очень благоприятная ситуация – растущие рынки Китая и Индии с распростертыми объятиями встречают любого солидного промышленника.

Впрочем, конкретных мер по реализации намерений озвучено не было. Однако можно предположить, что это будут, во-первых, карательные меры в отношении компаний, не являющихся патриотами, во-вторых, некоторые преференции для остающихся трудиться на благо США.

Россия предоставит Кипру кредит в 2,5 миллиарда евро, а взамен намерена получить изменения в соглашении об избежании двойного налогообложения. Подобные уступки могут существенно снизить привлекательность территории для бизнеса.

Правительство Кипра в настоящее время находится в непростой ситуации. С одной стороны надо срочно решать финансовые проблемы, ведь в 2011 году бюджетный дефицит достиг 7%, а с другой стороны власти острова опасаются ухода российских компаний. Правда, еще недавно министр финансов Кипра утверждал, что не нуждается в дополнительной помощи и справятся сами. Однако в конце декабря настроения поменялись на противоположные, и уже последовало оправдание подобного шага с той аргументацией, что предложенные средства помогут в 2012 году урегулировать бюджет.

И действительно, сумма кредита составляет почти десятую часть ВВП Кипра, он выделяется под 4,5% на пять лет. Интересно, что, по словам киприотов, именно Россия была инициатором предоставления такой ссуды. Причем она в этом намерении опередила другие государства, очень активно предлагавшие свои услуги по финансированию островной экономики. Но меньшие проценты и лучшие условия сделали свое дело.

По мнению аналитиков, такая настойчивость российской стороны продиктована желанием поскорее добиться ратификации измененного соглашения об избежании двойного налогообложения. Напомним, что корректировки, направленные на обмен информацией и некоторое ужесточение режима налогообложения, были внесены в документ еще осенью 2010 года. Однако до настоящего времени Кипр тянул с ратификацией. Теперь же, вероятнее всего, ему придется уступить.

Что же получит каждая сторона от этой «сделки»? Российские фискальные службы, исключительно по запросам, будут снабжаться информацией о компаниях и физических лицах, имеющих счета в банках острова, о крупных суммах на их счету, о получаемых дивидендах и прочее. А интересоваться есть чем. Ведь в настоящее время через Кипр реинвестируется российскими же компаниями свыше 70 миллиардов долларов, освобождая их таким путем от части отечественных налогов.

Причем среди участников этих процессов замечены и государственные корпорации, о чем встревожено говорил недавно Владимир Путин, и, конечно, частные компании. И теперь может сложиться ситуация, когда и те и другие начнут покидать налоговый оазис. Конечно, с государственными субъектами рано или поздно пришлось бы распрощаться. А вот если такие гранды как Fletcher Holding Ltd – миллиардера и фактического владельца Новолипецкого металлургического завода Владимира Лисина, Frontdeal Ltd – Алексея Мордашова, контролирующего «Северсталь», Intergeo Management Ltd – Михаила Прохорова, управляющего ONEXIM Group и многие другие уведут свои активы с Кипра, то может статься придется пожалеть о выборе.

Впрочем, от инвесторов деньги поступают постепенно, а финансовые проблемы надо решать быстро. Именно поэтому власти Кипра и пошли на такой шаг. Пока другого пути смягчить ситуацию не предвидится.

Налоговая служба США возобновила давление на банки Швейцарии с целью получения данных об американских клиентах. Причем в качестве инструментов для извлечения сведений о налоговых уклонистах используются некоторые элементы шантажа.

Сразу несколько швейцарских банков получили на прошлой неделе письма от налоговой службы США, где предлагалось в добровольном порядке раскрыть данные о своих североамериканских клиентах. Эта инициатива не нова – такие извещения приходят банкирам довольно регулярно. Новым здесь оказалось то, что предложила американская сторона взамен таких уступок. Она, ни много ни мало, берет на себя обязательство не преследовать банки в судебном порядке в случае «сдачи» вкладчиков фискальным службам. Не удивительно, что некоторые банкиры восприняли инициативу не очень одобрительно. Ведь сами дела еще не возбуждены и даже пока не предполагается когда это произойдет, но угроза уже последовала.

Средства массовой информации Швейцарии с энтузиазмом обсуждали оригинальный выпад налоговиков США. По мнению большинства обозревателей, этими службами движет больше отчаяние, нежели трезвый расчет на согласие финансистов раскрыть банковскую тайну. Ведь, если последние согласятся, то придется сотрудничать с американскими следственными органами, инициировавшими преследование своих граждан, скрывающих активы в швейцарских банках. Надо будет передать сведения по всей переписке с интересующими американцев клиентами, и даже с третьими лицами, но по этой теме. Примечательно, что такая документация относится к категории «для служебного пользования», но это не останавливает заокеанских фискалов. Кроме того американцам потребуются записи телефонных переговоров. А самое главное – их интересуют схемы и методы работы швейцарских банкиров с клиентами из США.
 
Что же касается работников американских налоговых служб, входящих в контакт с такими клиентами – они тоже входят в сферу интересов проверяющих и о них тоже стоит докладывать. Правда частные лица не будут преследоваться, и им обещан судебный иммунитет.

Выдвинутых требований и так предостаточно, чтобы насторожить любого банкира, однако эксперты склоняются к мысли, что продолжение следует, и будет предложено признать факт участия в организации схем ухода от налогов. И даже уплатить штрафные санкций пострадавшей американской стороне. Правда размер санкций не раскрывается, да и не будет раскрыт до заключения соответствующих договоров.

Присланные предложения предусматривают принцип добровольности. Однако какие последствия последуют, если будет получен отказ, пока неясно. А что процесс фискализации швейцарских банков будет нелегок – в этом никто не сомневается. Слишком устойчивы в Швейцарии традиции сохранения банковской тайны, слишком ценен авторитет надежного и устойчивого финансового убежища.

Эксперты предполагают, что помимо раскрытия требуемой информации, банкам также будет предложено добровольно оплатить штрафные санкции американской стороне за свое участие в механизмах ухода от уплаты налогов. Однако размер и форма таких штрафных санкций не будут раскрыты до непосредственного заключения соглашения.

Гонконг опередил США и Великобританию в заочном соревновании на лучший финансовый центр в 2011 году. Такой вывод был сделан в ежегодном отчете, подготовленном Всемирным экономическим форумом.
Специалисты форума исследовали показатели 60-ти финансовых систем, занимающих ведущие места в этой сфере. Анализировалась успешность функционирования рынка капитала, эффективность механизмов поддержки экономического роста. Оценка производилась по семи пунктам, в числе которых значились: деловая среда, экономико-правовая среда, финансовая стабильность, небанковские финансовые услуги и банковские финансовые услуги, финансовый доступ и финансовые рынки.

В отчете говорится, что итоговая оценка, Гонконга составила 5,16 балла из 7-и возможных. И ведущий азиатский финансовый центр стал номером один и в мире, поднявшись с четвертого места. Главным образом такой результат обусловлен высокими баллами в страховании и первичном размещении акций; обе категории относятся к небанковским финансовым услугам.

На втором месте оказались Соединенные Штаты – бывший лидер списка. Однако такая позиция нив коей мере не свидетельствует об уменьшении общего балла. Он почти не изменился. Но и на этом уровне удержаться США оказалось не просто. Финансовая стабильность по-прежнему у экспертов вызывает озабоченность и ее удалось компенсировать лишь за счет института финансового посредничества, где североамериканские позиции особенно сильны – обмен иностранных валют, рынок производных, качественные услуги по поглощению, слиянию и обеспечению безопасности бизнеса.

Следом до третьего места опустилась Великобритания, снизив показатели по первичному размещению акций и секьютеризации. Здесь немалую роль сыграла нацеленность властей этой страны увеличить контроль вложений отечественных бизнесменов в иностранные банки. Эксперты расценили это как угрозу финансовой безопасности.

Столь высокая оценка Гонконга как ведущего мирового финансового центра было по достоинству оценено властями региона. Джон С. Цанг, занимающий кресло финансового секретаря, отметил, что признание высокой конкурентоспособности Гонконга является положительным несомненным моментом в его деятельности. Ведь отметка сильных сторон в организации деловой среды, качестве финансовых услуг, как банковских, так и небанковских послужит дальнейшим толчком в развитии.

И действительно, выводы специалистов Всемирного экономического форума будут неплохой рекламой для привлечения дополнительных инвестиций в Гонконг. В этом мнении сходятся все эксперты.

Власти Джерси приветствуют налоговые соглашения, заключенные в последнее время. Министерство финансов этой территории считает, что достигнутые договоренности послужат дальнейшему развитию отрасли финансовых услуг.
Имеются в виду два соглашения, подписанные недавно с Японией и Польшей по вопросам обмена информацией по налогам. После ратификации они вступят в силу. Таким образом, из стран Большой двадцатки подобные пакты уже заключили 14 стран. На очереди договора еще с тремя государствами, переговоры по всем пунктам там завершены и осталось провести процедуру подписания.

Страны Европейского союза также активно участвуют в переговорном процессе по информационному налоговому обмену. По словам представителей Министерства финансов Джерси в разработке и на этапе переговоров сейчас находится множество соглашений, причем 13 стран их уже подписали и ратифицировали.

Однако особо отмечаются успехи в согласовании позиций по этому направлению с властями Гонконга. Вероятнее всего, в ближайшее время начнутся непосредственные переговоры по вопросам устранения двойного налогообложения между двумя территориями. Причем особое значение придается этому договору в связи с особым налоговым статусом Джерси и Гонконга. Обе стороны считают, что достижение соглашения послужит дальнейшему укреплению связей в сфере торговли и инвестиций.

О позиции властей говорят и слова Джеффа Кука, главы Министерства финансов Джерси. Он отмечает, что достижение предварительных договоренностей с Гонконгом являются несомненным успехом и свидетельством предприимчивости соответствующих административных структур территории.

Примечательно, что соглашению с Гонконгом глава ведомства придает очень большое значение; реакция на него здесь даже более положительная, чем на рядовые договора с другими странами. Судя по всему, от него власти Джерси ждут существенного прилива инвестиций. Да и не скрывают, что сотрудничество с таким грандом бизнеса послужит укреплению репутации надежного, предсказуемого и хорошо управляемого партнера. Своего рода рекламная компания с далеко идущими последствиями.

И действительно, зоны с облегченными налоговыми режимами сейчас в довольно сложном положении. С одной стороны на обороты сильно повлиял кризис, но с другой, как только стало немного легче, стали наседать европейские чиновники с инспекциями. Поэтому любой хороший партнер, а тем более такого ранга, будет приветствоваться, и соглашения с ним будут весьма желанными.

Собираемость налогов в Соединенных Штатах Америки продолжает расти. Однако эксперты предостерегают от излишнего оптимизма. Они считают, что подобная благоприятная тенденция обусловлена экономическими успехами лишь отдельных территорий.

В США опубликован отчет Института правительства Нельсона Рокфеллера о состоянии собираемости налогов по каждому штату в отдельности и вообще по стране. Эти данные анализируются поквартально и позволяют выявить тенденции для последующих мер. На этот раз картины вырисовалась не такая уж и тревожная, как на том настаивали скептики. В третьем квартале общие поступления налогов в казну выросли на 7,3% по сравнению с таким же периодом 2010 года. Если рассмотреть детализацию по видам сборов, то основной вклад внес подоходный налог, поднявшийся на 9,2%, корпоративный налог вырос на 5,2%, а налог с продаж всего на 3,9%.

Среди отдельных территорий самый значительный рост налоговых поступлений оказался в штате Северная Дакота, где по сравнению с третьим кварталом 2010 года достигнуто увеличение сразу на 157%. Не далеко отстал и штат Аляска, где темпы увеличения налоговых поступлений составили 124% по сравнению с тем же периодом. Правда, для таких процессов имеется довольно простое объяснение. Эксперты поясняют, что эти территории являются сырьевой базой страны и здесь, во-первых, сосредоточены значительные запасы минерального и углеводородного сырья, а во-вторых, большинство промышленных предприятий по его первичной переработке тоже расположены в этих штатах. За счет этого и получился такой всплеск. Именно он (скачок) позволил достичь общих по США положительных тенденций, усреднив отрицательные и близкие к нулю показатели.

Конечно же, в числе проанализированных 48 штатов есть и отстающие. Правда, их всего два, но «лидером» здесь оказался штат Делавэр, получивший налогов сразу на 13,8% меньше, чем в прошлом году. Штат Айова тоже имеет отрицательное сальдо по этому показателю, но гораздо меньшее – всего 3,5%. Примечательно, что оба штата, получивших снижение, относятся к территориям с льготными режимами налогообложения. Основной доход их казна получает с налогообложения финансовых операций, проходящих через зарегистрированные здесь компании. Поэтому, вероятнее всего, первопричиной стало некоторое общее снижение активности на финансовых рынках и колебания деловой конъюнктуры. Особенно это отразилось на Делавэре.

Правительство Гернси не намерено в течение следующих лет ухудшать налоговый режим, действующий на острове, и нулевая налоговая ставка останется в силе. Такое разъяснение дал общественности глава ведомства Линдон Тротт в связи с предстоящей проверкой Европейского Союза.

Судя по всему, европейские чиновники решили основательно навести порядок в финансовых институтах континента. И одной из точек приложения творческих усилий высокопоставленных бухгалтеров и экономистов стали немногочисленные оффшорные зоны с льготными налоговыми условиями. В последнее время постоянно в поле их зрения попадают швейцарские банки, категорически возражающие против легализации счетов своих клиентов. Сдался Кипр под напором настойчивых международных налоговиков. И вот настала очередь островных территорий.

Не так давно рабочая группа ЕС, исследовавшая налоговые условия на Острове Джерси и Острове Мэн, сделала вывод, что нулевые ставки налогов, действующие в этих оффшорных зонах, не должны применяться. То есть следует кардинально поменять режимы, долгое время кормившие всех проживающих в этих краях. Следующим на очереди заявлен Гернси, что и вызвало упреждающие заявления главы правительства.

В частности он высказал мнение, что никакие проверки не помешают сохранить устойчивый курс на привлечение инвесторов льготными условиями для бизнеса. Только так можно удержать место в конкурентной среде и не дать повода клиентам покинуть территорию. Конечно, саму проверку как мероприятие отвергать никто не собирается. Напротив, рабочая группа ЕС была утверждена еще в октябре нынешнего года, а решение о ее проведении власти острова намерены ратифицировать в Совете по экономическим вопросам. Кроме того группа должна будет завершить начатую было собственными силами проверку режима, действующего уже полтора года.

Однако, сожалея, что проверка будет завершаться не силами островных специалистов, Тротт в то же время выразил уверенность, что специалисты ЕС внесут ясность в технические детали налогового режима. То есть помогут навести порядок в учете, не более того. При этом высказал категорическое мнение, что выводы комиссаров никоим образом не повлияют на выбранное направление экономической политики Гернси.

Отчет о проведенных исследованиях планируется представить в начале февраля будущего года на заседании рабочей группы. И, судя по всему, выводы, какие бы они не были, останутся пустой формальностью.Правительство острова недвусмысленно дало понять, что ставка, равная нулю, останется незыблемой на ближайшие два года.

Швейцария опять находится под прицелом международных налоговых служб. На этот раз Европейская Комиссия грозится подвергнуть ревизии соглашения этой страны с Великобританией и Германией, касающиеся налогообложения средств, хранящихся на банковских счетах.

Напомним, что указанные страны вели переговоры со Швейцарией несколько лет. Трудностей на этом пути преодолено немало, позиции то сближались до минимума, то расходились кардинально. Сопротивлялся банковский сектор, предприниматели, инвесторы, однако власти настаивали, что прозрачность – это хорошо. Процесс худо-бедно, но шел, и это позволило заключить двусторонние соглашения сначала с Германией, а затем и с Великобританией. Все, казалось бы, начало налаживаться.

И вот неожиданно дала о себе знать Европейская Комиссия. Чего здесь оказалось больше: уязвленного самолюбия европейских чиновников, что не позвали проинспектировать договоренности, или действительной экономической целесообразности, но от них поступила недвусмысленные намеки на необходимость пересмотреть соглашения. Оказывается, они вступают в противоречия с законами ЕЭС.

В настоящее время заключенные двусторонние соглашения основаны на соблюдении банковской тайны, являющимся традиционным требованием швейцарской стороны. Конечно, некоторые сведения будут предоставляться, но лишь по специальным запросам, да еще и достаточно аргументированным.

Договоренность с Великобританией, например, начнет действовать только с 2013 года и касается она лишь налога на будущий доход, да единовременного сбора с незадекларированных активов. Налоговое соглашение с Германией выглядит строже. Здесь предусматривается налогообложение тех доходов, которые начнут получать с 2013 года немецкие граждане от своих счетов в швейцарских банках. Причем будет применяться налог на прибыль, а не подоходный налог; он изымается в месте происхождения и потом передается на родину вкладчика. Присутствует и фискальное положение, аналогичное британскому. Незадекларированные капиталы на счетах будут обложены налогом по особому принципу.

Казалось бы, что достигнуты впечатляющие результаты. Однако представители Комиссии утверждают, что договорившиеся стороны подрывают основы норм права, заложенных в Директиве о налогах на сбережения (оказывается, есть и такая), стимулируют негативные тенденции и вообще занялись самодеятельностью. Ведь в Евросоюзе все уже определено с механизмом налогообложения тех инвестиций, которые удерживаются вне собственной страны. Причем в перечень государств, обязанных подчиняться этому документу, включена и Швейцария.

Судя по всему, здесь может быть лишь один вывод: Комиссия настойчиво продолжает свой курс на всеобщий автоматический обмен финансовой информацией. Однако, по мнению экспертов, она старается вломиться в осторожно приоткрытую дверь.

Высокие налоги в Великобритании становятся причиной бегства капитала из этой, казалось бы, благополучной страны. Правительство вынуждено нагружать граждан, имеющих средний или даже малый уровень доходов. Этим способом оно старается удержать поступления в казну на прежнем уровне.

Такая система складывалась уже не в одной стране, и везде это приводило к плачевным результатам. Правительства, следующие подобным путем, попадают в заколдованный круг, когда надо повышать налоги, но это приводит к увеличивающимся попыткам уменьшить нагрузку. В результате казна только теряет.

Тенденцию в полной мере подтвердили результаты отчета, опубликованного аналитиками британского Центра исследования экономики и бизнеса. Авторы уверенно утверждают, что нынешний уровень налогов, равный 50% подталкивает представителей бизнеса с высокими доходами уводить свои активы из страны или даже самим покидать ее. Исследователи делают вывод, что такой размер нагрузки экономического обоснования не имеет и продиктован лишь нуждами бюджета. В итоге происходят процессы обратные желаемым – суммарные налоговые сборы снижаются, и весьма существенно.

Бизнесмены вместо того, чтобы нести деньги в Великобританию, начинают искать способы оптимизации налогов с помощью оффшоров и стараются использовать исключительно законные схемы, при этом фискальные службы не имеют вообще шансов вернуть деньги на родину. Примечательно, что иностранные налоговые службы заинтересованно и увлеченно содействуют таким тенденциям, активно завлекая британских богачей в свои страны. Преференции предлагаются для них довольно существенные. В ряду желающих заполучить интересного инвестора можно заметить даже такие страны, где налоговые режимы далеки от льготных. Впрочем, в этом отношении Великобритании грех жаловаться. Условия здесь тоже намного лучше для иностранного капитала, чем для доморощенного.

Аналитики в докладе приводят выводы, которые не могут не озадачить. В настоящее время 25% от всей суммы собираемых британских налогов дает лишь 1% налогоплательщиков. Но, судя по всему, эта группа начинает уставать от пресса и потянулась в льготные оффшорные зоны. Обозначилась некая тенденция к снижению поступлений, притом, что уровень жизни не падает. Это означает только одно – 50%-й уровень максимальной ставки налогов может привести с существенному снижению их прихода. Если говорить в денежном выражении, то в отчете прогнозируется сокращение поступлений на 1млрд фунтов к 2016 году. Правительству в такой ситуации не останется ничего другого, как искать способы компенсации потерь в среде среднего и малого бизнеса.

Остров Мэн старается расширить возможности для ведения бизнеса на его территории. Казначейство острова в лице его министра Эдди Тиара уже объявило о разработке нового закона, предусматривающего введению фондов, являющихся альтернативой для трастов. Общество по управлению трастов стало инициатором нововведения, которое после одобрения казначейством было внесено для принятия в качестве закона.

Подобный закон, как считают чиновники острова, поможет укрепить позиции на поприще международного управления активами. В настоящее время островная территория традиционно является одним из важнейших центров, осуществляющих деятельность в этой сфере. Правда, до сего времени основными инструментами для управления состоянием использовались исключительно трасты. Именно под них были разработаны все юридические и административные положения, именно они принесли острову заслуженный авторитет в определенных кругах финансистов.

И вот теперь появятся новые субъекты предпринимательства – фонды.

Они очень похожи на трасты – по своей структуре и формированию капитала. Однако имеют и много схожих черт с компаниями. Они тоже будут регистрироваться как юридическое лицо в местных органах власти и войдут, таким образом, в общественный реестр, и, конечно, каждому из них придадут уполномоченного местного агента, отчитывающегося перед властями. По мысли разработчиков закона, именно симбиоз коммерческого и трастового начала как раз и придаст новый стимул развитию бизнеса.

Эдди Тиара выразил надежду, что мэнские фонды откроют новые деловые возможности в сфере управления состоянием. В то же время и дальше будет продолжаться настойчивая работа по дальнейшему поиску новых точек соприкосновения с частным бизнесом. В настоящее время, например, ведется постоянный мониторинг ситуации с тем, чтобы находить и внедрять новые интересные предложения для иностранных клиентов. Ведь именно от благополучия в этом секторе зависит вся экономика острова – конкуренция в мире в деле управления активами слишком высока, чтобы успокаиваться.

Определенно, стоит внимательно и благожелательно отнестись к нововведениям. Ведь традиционно остров Мэн сосредоточился в основном на трастах, именно они предлагались клиентам в качестве инструмента для бизнеса в регионе. Однако такая форма управления финансами подходит не всем и не во всех случаях. Фонды же предоставляют более широкий простор для коммерческих сделок, они предполагают более широкую осведомленность о состоянии дел и комфортные условия для физических лиц.

Лишнее подтверждение правильного решения по добавлению фондов в обойму предложений острова Мэн – положительные отзывы экспертов, занимающихся вопросами налогового планирования.
Компания LARGO MANAGEMENT GROUP оказывает услуги по регистрации оффшоров, трастов и фондов на острове Мэн.

Российское членство в ВТО обретает все более реальные очертания. Уже близок декабрь, когда на пленарном заседании организации министры будут принимать окончательное решение по этому вопросу. Судя по всему, готовится историческое событие. Ведь переговоры продолжались долгие 18 лет, и они, наконец, как никогда близки к положительному результату. Специалисты ВТО, готовившие решение уверены, что такое решение принесет выгоду и России и тем странам, которые вошли в ее состав ранее.

Несомненно, соглашение позволит присоединиться к уже сложившейся системе торговых стандартов, действующих на международной арене, кроме того защищать российские интересы можно будет более эффективно. Однако вхождение в ВТО накладывает и ряд обязательств, которые необходимо будет выполнять. В преддверии знаменательной даты они были опубликованы пресс службой этой организации.

Впрочем Россия, опережая события, согласилась на либерализацию торгового режима для того чтобы ускорить процесс. Ею уже заключены двусторонние соглашения: в количестве 57 – о доступе к товарным рынкам и 30 – к рынку услуг. Приняты обязательства по фиксации размеров экспортных пошлин по 700-та тарифных позиций. Здесь тоже подписаны соответствующие документы. И, наконец, некоторые сельскохозяйственные продукты, до этого значимого события, не облагавшиеся налогом на добавленную стоимость, лишатся такой возможности.

Общие же изменения по импорту достигают весьма существенных величин. Например, средневзвешенную тарифную ставку по импорту надо будет снизить в среднем по всей продукции до 7,8% с нынешних 10%. Причем для сельского хозяйства до 10,8% с 13,2%, а для товаров промышленной группы – до 7,3% с 9,5%.

Если более детально рассмотреть эти обязательства, то самая большая доля сокращения постигнет тарифы на бумажную продукцию и лесоматериалы 5,4% (до 8% с 13,4%). Недалеко, правда, отстали зерновые продукты – 5,1% (до 10% с 15,1%) и молочные продукты 4,9% (до 14,9% с 19,8%). Судя по всему, западные производители весьма успешно проторят дорогу на российский рынок с такими льготными условиями. Ну, а меньше всего будет подвергнута корректировке ставка на товары химической группы – всего 1,3% (до 5,2% с 6,5%). Сразу заметно, что именно здесь иностранные компании совершенно не опасаются конкуренции со стороны отечественного бизнеса.

Впрочем, применяться с момента присоединения к ВТО тарифные ставки будут лишь к трети всей продукции (или немногим более). Другая часть подвергнется сокращению лишь через три года. А самые продолжительные переходные периоды ждут свинину – восемь лет, и группу, состоящую из автомобилей, гражданских самолетов и вертолетов – семь лет.

Отдельно оговариваются условия квотирования тарифных ставок. Говядина, свинина, мясо птицы и другие продукты могут быть импортированы по подобным квотам. Здесь тарифы будут существенно ниже, нежели при обычных поставках.

Интересные изменения ждут телекоммуникационную сферу, где будут сняты ограничения на долю иностранного участия. Это произойдет в течение четырех лет. Зарубежные же страховые компании смогут учредить в России филиал только через десять лет. А вот иностранные банки смогут учреждать дочерние компании, отменятся ограничения для зарубежного капитала в частных финансовых учреждениях подобного типа. Правда, общая его доля в российской банковской системе не должна превысить 50%.

Ну и наконец, в отношении торговых 100%-х иностранных компаний, занимающихся оптовой и розничной торговлей, российская сторона позволит заниматься своим бизнесом без ограничений.

Подводя итоги, следует отметить, что опубликованные сведения пока носят предварительный характер, но и по ним можно понять какие изменения ждут мир нашего бизнеса.